企業(yè)財(cái)務(wù)分析課

企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表，是企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理的重要體現(xiàn)，關(guān)乎企業(yè)的生死存亡。**細(xì)致觀察企業(yè)的“四表一注”，我們可以深入了解企業(yè)的經(jīng)營(yíng)實(shí)況、戰(zhàn)略規(guī)劃、管理風(fēng)格和資本運(yùn)作。雖然我國(guó)使用“四表一注”還不算太久，但那些不擇手段地美化財(cái)務(wù)報(bào)表的做法卻源遠(yuǎn)流長(zhǎng)。因此，我們必須全面清晰、客觀準(zhǔn)確地評(píng)判企業(yè)財(cái)務(wù)狀況，這不僅是申請(qǐng)貸款之前全方位調(diào)查企業(yè)基本面所必需的，也是審核授信決策和貸后管理的重要依據(jù)。

為滿足非財(cái)務(wù)非會(huì)計(jì)專業(yè)的中層干部對(duì)財(cái)務(wù)管理知識(shí)的需求，我們特別設(shè)計(jì)了這門課程。課程著重講解財(cái)務(wù)科目的含義，并以淺顯易懂的方式介紹常用的財(cái)務(wù)分析方法。我們傳授企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理的知識(shí)來(lái)幫助學(xué)員識(shí)別誤導(dǎo)性財(cái)務(wù)報(bào)表的常見(jiàn)技巧。同時(shí)，我們還采用多種教學(xué)方式，如小練習(xí)、綜合案例等，在課堂上幫助學(xué)員鞏固所學(xué)知識(shí)，讓他們能夠**應(yīng)用于實(shí)際工作中。這門課程將為非財(cái)務(wù)專業(yè)人士打開(kāi)一扇了解財(cái)務(wù)報(bào)表的窗口，讓他們?cè)谄髽I(yè)經(jīng)營(yíng)管理中有所依據(jù)，更加明晰決策方向。

第 一 天

導(dǎo)言：財(cái)務(wù)報(bào)表在發(fā)展中的演變

真實(shí)大案：由簡(jiǎn)單財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)的驚天大案

**章 “四表一注”主要科目講解

快速過(guò)一遍“四表一注”主要科目的基本內(nèi)容，并提示一些需要粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表**經(jīng)常使用的科目。

一、資產(chǎn)負(fù)債表

1、科目審查重點(diǎn)

2、三表關(guān)系

3、案例展示

二、利潤(rùn)表

1、科目審查重點(diǎn)

2、三表關(guān)系

3、案例展示

三、現(xiàn)金流量表

1、科目審查重點(diǎn)

2、三表關(guān)系

3、三流關(guān)系

4、案例展示

四、權(quán)益變動(dòng)表

五、會(huì)計(jì)報(bào)表注釋

【注】若無(wú)特定指向，講隨機(jī)選擇一家上市公司的財(cái)務(wù)報(bào)表為案例展開(kāi)分析。

第二章  常規(guī)財(cái)務(wù)分析技巧

本章將逐一講解各類財(cái)務(wù)分析工具的常規(guī)應(yīng)用，并點(diǎn)評(píng)其應(yīng)用范圍局限性。

一、比例分析法

1、償債能力指標(biāo)

2、營(yíng)運(yùn)能力指標(biāo)

3、盈利能力指標(biāo)

4、發(fā)展能力指標(biāo)

5、主要指標(biāo)的局限性

6、比例分析法的注意事項(xiàng)

二、趨勢(shì)分析法

1、趨勢(shì)分析法的分類及主要應(yīng)用

2、趨勢(shì)分析法的局限性：

3、關(guān)注主要財(cái)務(wù)指標(biāo)增減的意義

4、關(guān)注非財(cái)務(wù)因素的影響

三、結(jié)構(gòu)分析法

1、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)

（1）案例展示

2、負(fù)債結(jié)構(gòu)

（1）分析要點(diǎn)

（2）案例展示

3、資本結(jié)構(gòu)

4、利潤(rùn)結(jié)構(gòu)

（1）分析要點(diǎn)

（2）案例展示

5、現(xiàn)金流結(jié)構(gòu)

（1）分析要點(diǎn)

（2）案例展示

四、同業(yè)比較法

1、選擇合適的比較數(shù)據(jù)

2、選擇合適的比較企業(yè)

3、同業(yè)比較法的局限性

4、不同行業(yè)的財(cái)務(wù)特點(diǎn)歸納技巧及課堂練習(xí)

（1）不同行業(yè)形成特殊財(cái)務(wù)報(bào)表特點(diǎn)的共同規(guī)律；

（2）課堂練習(xí)：由資產(chǎn)、銷售收入及利潤(rùn)的關(guān)系區(qū)分行業(yè)；

（3）課堂練習(xí)：由資產(chǎn)、銷售收入及利潤(rùn)的關(guān)系區(qū)分產(chǎn)業(yè)鏈位置；

（4）課堂練習(xí)：資產(chǎn)、利潤(rùn)不變，銷售收入迅速增加的可能性；

（5）課堂練習(xí)：資產(chǎn)、銷售收入不變、利潤(rùn)迅速增加的可能性；

五、由非財(cái)務(wù)信息推測(cè)企業(yè)財(cái)務(wù)特點(diǎn)

（1）常見(jiàn)行業(yè)特征對(duì)應(yīng)的財(cái)務(wù)特點(diǎn)；

（2）常見(jiàn)經(jīng)營(yíng)行為對(duì)應(yīng)的財(cái)務(wù)特點(diǎn)；

（3）常見(jiàn)客戶類別對(duì)應(yīng)的財(cái)務(wù)特點(diǎn)

六、各類財(cái)務(wù)分析方法的局限性點(diǎn)評(píng)

【注】若無(wú)特別要求，將采取**章案例展開(kāi)分析。

第二天：

開(kāi)篇案例：一家災(zāi)禍連連的上市公司

**章  粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表的常見(jiàn)手段

一、資產(chǎn)重組類

二、資產(chǎn)計(jì)價(jià)類

三、交易類招術(shù)

四、收入確認(rèn)類

五、費(fèi)用計(jì)量類

六、非經(jīng)常性損益

七、會(huì)計(jì)政策變更

八、會(huì)計(jì)估計(jì)變更

九、重大會(huì)計(jì)差錯(cuò)調(diào)整

十、關(guān)聯(lián)交易類

第二章 評(píng)判財(cái)務(wù)報(bào)表真實(shí)性的八類招術(shù)

一、審查財(cái)務(wù)報(bào)表的勾稽關(guān)系

二、閱讀審計(jì)報(bào)告內(nèi)容

三、閱讀審計(jì)報(bào)表附注

四、剔除異常利潤(rùn)

五、剔除關(guān)聯(lián)交易

六、對(duì)照現(xiàn)金流評(píng)判利潤(rùn)質(zhì)量

七、提出虛擬資產(chǎn)

八、同業(yè)比較

舉例：景區(qū)、學(xué)校、基建、政府平臺(tái)、醫(yī)院、鋼鐵、制造業(yè)、汽車、光伏、養(yǎng)殖、石化等行業(yè)的財(cái)務(wù)特點(diǎn)。

第三章 超越財(cái)務(wù)報(bào)表評(píng)判財(cái)務(wù)狀況

一、結(jié)合會(huì)計(jì)政策評(píng)判財(cái)務(wù)狀況

二、結(jié)合財(cái)務(wù)政策評(píng)判財(cái)務(wù)狀況

三、結(jié)合行業(yè)屬性評(píng)判財(cái)務(wù)狀況

四、結(jié)合市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)評(píng)判財(cái)務(wù)狀況

五、結(jié)合產(chǎn)品生命周期評(píng)判財(cái)務(wù)狀況

六、結(jié)合財(cái)務(wù)披露目的評(píng)判財(cái)務(wù)狀況

七、結(jié)合企業(yè)營(yíng)銷政策評(píng)判財(cái)務(wù)狀況

八、結(jié)合企業(yè)轉(zhuǎn)型時(shí)期評(píng)判財(cái)務(wù)狀況

九、結(jié)合小企業(yè)財(cái)務(wù)特點(diǎn)評(píng)判財(cái)務(wù)狀況